Disclaimer

De informatie op deze website is uitsluitend bestemd voor professionele & institutionele beleggers.

Bevestig alstublieft dat u een professionele of institutionele belegger bent en dat u de voorwaarden van deze website hebt gelezen en begrepen, en deze accepteert.

Niet akkoord
Case studies factorbeleggen – de voordelen van maatwerkoplossingen

Case studies factorbeleggen – de voordelen van maatwerkoplossingen

06-07-2016 | Research

Factorbeleggen – de beleggingsstrategie die ernaar streeft te profiteren van ‘verborgen’ rendementen op de financiële markten – wint snel aan populariteit. Om tot de beste resultaten te komen is het wel belangrijk de juiste factoren te volgen en ervoor te zorgen dat verschillende factoren elkaar niet opheffen. Generieke factorstrategieën kunnen beleggers namelijk blootstellen aan risico's die niet voldoende worden beloond, en dat gaat ten koste van de performance.

  • Chris Suiker
    Chris
    Suiker
    Managing Director Sales & Marketing
  • Mark  van der Kroft
    Mark
    van der Kroft
    Sales Director
  • Joop  Huij
    Joop
    Huij
    Executive Director, hoofd Factor Investing Research
  • Graham Elliot
    Graham
    Elliot
    Managing Director

Sinds 2005 heeft het Quantitative Research-team van Robeco zich beziggehouden met het analyseren, evalueren en ontwikkelen van factorstrategieën die over de lange termijn een stabieler en consistenter rendement opleveren. Wij zijn al lang overtuigd van de voordelen van de onderzoeksgedreven benadering die nodig is voor een goede factorstrategie. Op basis van deze filosofie bieden we onze klanten al meer dan tien jaar toegang tot portefeuilles met structurele exposure naar verschillende factorpremies. Factorbeleggen is inmiddels uitgegroeid tot een mini-industrie binnen de vermogensbeheersector en heeft al vele volgers.

Nu is het tijd om eens te kijken naar de stand van zaken over het gebruik, en soms misbruik, van factorbeleggen. Sommige beleggers maken al actief gebruik van factorstrategieën, terwijl andere beleggers nog steeds afwegen of ze verschillende factoren moeten toepassen in al hun portefeuilles. Deze laatste, meer terughoudende benadering is gerechtvaardigd, want voor factorbeleggen geldt niet one size fits all.

Een strategische allocatie naar factorpremies is niet alleen afhankelijk van onze op bewijs gebaseerde beleggingsfilosofie, maar ook op een zorgvuldige beoordeling van de specifieke behoeften van de klant. In sommige gevallen zijn onze fondsen of specifieke mandaten niet de beste manier om aan deze behoeften te voldoen.

In deze publicatie stellen we de uitdagingen van factorbeleggen aan de orde. Dat doen we door te kijken naar onze ervaring met klanten die factorbeleggen hebben geïmplementeerd in de allocatiestrategieën voor hun portefeuilles. We presenteren drie case studies van professionele beleggers die succesvol op maat gemaakte multifactoroplossingen implementeren – een Nederlands pensioenfonds, een groot staatsbeleggingsfonds en een retailbank. Deze multifactoroplossingen leveren waardevolle inzichten op.

Blijf op de hoogte van kwantitatieve inzichten
Aanmelden

Laat uw gegevens hier achter om de whitepaper/rapport te downloaden

Dit document is niet beschikbaar voor gebruikers uit landen waar het aanbieden van buitenlandse financiële diensten niet is toegestaan, zoals in de USA.