Robeco Life Cycle Fund 2065 F EUR

Eind juni liet het aandelenmomentum een zeer sterke omslag zien. De markten stegen, aangevoerd door groeiaandelen die profiteerden van de dalende 10-jaarsrente in de VS. Deze daling van de 10-jaarsrente kwam vooral door lagere verwachtingen voor renteverhogingen. En die waren dan weer een afspiegeling van de groeiende consensus dat de inflatiedruk binnenkort gaat afnemen nu de groei blijft verslechteren. Dus in zekere zin was slecht nieuws toch goed nieuws voor de markten. De MSCI World Index (onafgedekt naar de euro) steeg 10,7% in juli. De Amerikaanse highyieldspreads lieten ook een forse verkrapping zien, met een winst van 4,4% (afgedekt naar euro) voor de wereldwijde highyieldindex. In het winstseizoen over het tweede kwartaal worden de verwachtingen vooralsnog minder overtroffen dan in het vorige winstseizoen, maar over het algemeen liggen de winsten nog ruim boven de 10%. De cijfers droegen dan ook bij aan de marktomslag. Grondstoffen bleven achter, met een daling van 3,9% in dollars voor de olieprijs. Dit kan erop wijzen dat de vraag eindelijk reageert op de hoge prijzen. Nominale wereldwijde staatsobligaties realiseerden een rendement van 2,1% in euro’s, doordat de rente over de gehele linie daalde.

Valutarisico's zijn afgedekt naar de basisvaluta van het fonds (EUR).

Deze fondsklasse van het fonds keert geen dividend uit.

Het fonds belegt minimaal 80% in andere door Robeco of extern beheerde fondsen die zijn geclassificeerd volgens artikel 8 of 9 van de SFDR en die daarnaast ecologische of sociale kenmerken bevorderen of duurzaam beleggen als doelstelling hebben. Daarmee is duurzaamheid een van de afwegingen bij de fondsselectie.

Robeco Life Cycle Fund 2065 is een actief beheerd fonds dat belegt in een wereldwijde mix van beleggingscategorieën, zoals aandelen, obligaties, deposito's en geldmarktinstrumenten. Het fonds heeft als doelstelling het behalen van vermogensgroei op de lange termijn. Het fonds bevordert bepaalde kenmerken op het gebied van milieu, maatschappij en ondernemingsbestuur (environmental, social and corporate governance; ESG) volgens Artikel 8 van de Sustainable Finance Disclosure Regulation van de EU en integreert ESG- en duurzaamheidsrisico's in het beleggingsproces. Daarnaast hanteert het fonds een uitsluitingslijst voor controversiële praktijken, producten (zoals controversiële wapens, tabak, palmolie en fossiele brandstoffen) en landen, en houdt het zich bezig met stemmen en engagement. Naarmate de vervaldatum van het fonds dichterbij komt, wordt de mix aangepast met het oog op een geleidelijke verlaging van het beleggingsrisico. Hierdoor hoeven beleggers niet over te stappen naar een ander fonds met een passend risicoprofiel op korte termijn.Het beleggingsbeleid is niet gebonden aan een benchmark en de fondsen maken zelfs ter vergelijking geen gebruik van een benchmark.

Actief. Systemen voor risicobeheer houden constant de afwijking van de portefeuille ten opzichte van de benchmark in de gaten, waardoor extreme posities worden vermeden.