
RobecoSAM Global SDG Engagement Equities DH CHF
Viser activement l'impact et la performance financière
Type de part
Type de part
Chaque part d'un produit investit dans le même portefeuille de titres et partage les mêmes objectifs et politiques d'investissement. Cependant, ses paramètres peuvent varier, notamment, par exemple, le type de distribution, l'exposition aux devises ou les commissions et frais. Les parts les plus courantes chez Robeco sont :
a) les actions D/DH, des actions classiques disponibles pour tous les investisseurs;
b) les actions I/IH, qui peuvent être souscrites par les investisseurs institutionnels, selon la définition qui en est donnée par la Commission de surveillance du secteur financier du Luxembourg.
Pour plus d'informations sur les parts, veuillez consulter le prospectus.
DH-CHF
DH-EUR
DH-USD
XH-USD
Classe et codes
Type de fonds:
Actions
ISIN:
LU2365448930
Bloomberg:
RGSEDHC LX
Indice
MSCI All Country World Index (hedged into CHF)
Information de Durabilité
Information de Durabilité
En vertu du règlement européen Disclosure (SFDR), les produits peuvent être étiquetés comme fonds relevant de l'Article 6, 8 ou 9.
Article 6 : le fonds n'est pas concerné par les informations renforcées sur la durabilité par rapport aux articles 8 et 9.
Article 8 : le fonds n'a pas d'objectif d'investissement durable mais promeut des caractéristiques environnementales ou sociales et fait l'objet d'informations renforcées sur la durabilité.
Article 9 : le fonds a un objectif d'investissement durable et fait l'objet d'informations renforcées sur la durabilité.
Indépendamment de l'Article 8 ou 9, les entreprises dans lesquelles les investissements sont réalisés doivent suivre des pratiques de bonne gouvernance, et les investissements durables ne doivent causer aucun préjudice important.
Article 8
- Aperçu
- Performance & frais
- Portefeuille
- Durabilité
- Commentaire
- Documents
Thèmes de fonds
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Points clés
- Contribue à l'impact positif des entreprises par le biais du dialogue actionnarial.
- Améliore de manière claire et mesurable la contribution d'une entreprise aux ODD tout en générant des rendements attractifs.
- Le portefeuille concentré comprend une évaluation du potentiel d'engagement en faveur des ODD.
À propos de ce fonds
RobecoSAM Global SDG Engagement Equities est un fonds à gestion active qui investit dans une sélection concentrée d'actions mondiales. La sélection des titres est basée sur une analyse fondamentale afin d'investir dans des entreprises sur la base de leur contribution aux Objectifs de développement durable des Nations Unies (ODD de l'ONU). Le fonds s'engagera activement avec les entreprises investies et entamera un dialogue pour motiver ces entreprises à améliorer leur réalisation des ODD de l'ONU sur trois à cinq ans par le biais d'un engagement actif. Le portefeuille est construit sur la base d'un univers d'investissement éligible et d'un cadre ODD développé en interne pour identifier et mesurer les contributions aux ODD. (Pour en savoir plus, consultez www.robeco.com/si.)Le fonds vise en outre une performance supérieure à l'indice.
Faits marquants
Actif du fonds
CHF 1.207.980.983
Montant de la classe d'actions
CHF 100.747
Date de création du fonds
27-07-2021
Performances sur 1 an
-5,35%
Paiement de dividendes
No
Gérant

Michiel Plakman CFA

Daniela da Costa

Peter van der Werf
Michiel Plakman est gérant de portefeuille principal et membre de l'équipe Actions internationales. Il est responsable des actions internationales fondamentales, spécialisé dans l'investissement ODD et les sociétés des technologies de l'information et de l'immobilier, et la construction de portefeuille. Il occupe cette position depuis 2009. Il était auparavant en charge de la gestion du fonds Robeco IT Equities au sein de l'équipe TMT. Avant de rejoindre Robeco en 1999, il a travaillé tant que gérant de portefeuille Japon chez Achmea Global Investors (PVF Pensioenen). De 1995 à 1996, il a été gérant de portefeuille Actions européennes pour le fonds de pension de KPN. Il est détenteur d'un Master en économétrie de l'Université libre d'Amsterdam et titulaire de la charte CFA®. Daniela da Costa est responsable des investissements de l'équipe au Brésil et dans le secteur de la consommation en Afrique. Avant de rejoindre Robeco en 2010, elle était gérante de portefeuille Actions Amérique latine chez Nomura à Londres. Auparavant, Daniela a travaillé chez HSBC et auprès du fonds de pension Petrobras au Brésil. Elle a démarré sa carrière dans le secteur de l’investissement en 1997. Daniela est titulaire d'un Master en économie de l'Institut brésilien des marchés de capitaux de Rio de Janeiro (IBMEC-RJ) et d'un certificat MBA en gestion d'actifs de fonds de pension de l'Université fédérale de Rio de Janeiro (COPPE-UFRJ). Elle est membre du conseil d'administration d'AMEC au Brésil, l'agence brésilienne de stewardship, et membre du comité ODD et du groupe de travail sur la biodiversité de Robeco. Peter van der Werf est responsable de l'engagement chez Robeco. Il dirige le programme d'engagement auprès des entreprises et des autorités nationales au sein de l'équipe Actionnariat actif et participe à la poursuite de l'intégration de l'actionnariat actif dans les produits d'investissement de Robeco. Par le biais de son dialogue actionnarial, il a mis au défi les responsables du développement durable de plus de 200 entreprises mondiales d'aligner leur stratégie environnementale et sociale sur la philosophie d'investissement durable de Robeco. En tant que gérant du portefeuille SDG Engagement Equities, il contribue à l'impact investing dans les actions cotées. Il est également membre du conseil consultatif de la fondation Finance for Biodiversity. Il a débuté sa carrière en 2007 et est titulaire d'un Master en sciences de l'environnement de l'Université de Wageningen (Pays-Bas).
Performance
Par période
Par an
- Par période
- Par an
1 mois
0,85%
1,03%
3 mois
-0,34%
0,94%
Depuis le début de l'année
6,71%
7,21%
1 an
-5,35%
-0,59%
Depuis création 07/2021
-10,05%
-4,68%
2022
-24,65%
-18,16%
Frais
Frais courants
Frais courants
1,71%
Frais de gestion inclus
Une commission est versée par le fonds à la société de gestion d'actifs pour la gestion professionnelle du fonds.
1,50%
Commission de service inclus
Frais administratifs couvrant les obligations réglementaires tels que les frais des rapports annuels, réunions des actionnaires ou publications des cours ou valeurs liquidatives.
0,16%
Frais de transaction
Les frais de transaction présentés ici correspondent aux frais de transaction annuels moyens de ces trois dernières années, calculés conformément aux réglementations européennes.
0,07%
Fiscalité produit
Le fonds est établi au Luxembourg et est soumis à la législation et à la réglementation en matière de fiscalité en vigueur au Luxembourg. Le fonds n'est sujet, au Luxembourg, à aucun impôt sur les sociétés, les dividendes, les revenus financiers ou les plus-values. Le fonds est soumis au Luxembourg à une taxe de souscription annuelle (taxe d'abonnement), qui s'élève à 0,05% de la valeur nette d'inventaire du fonds. Cette taxe est incluse dans la valeur nette d'inventaire du fonds. Le fonds peut en principe utiliser le réseau d'accords du Luxembourg pour recouvrer partiellement toute retenue à la source sur ses revenus.
Fiscalité applicable aux porteurs
Les conséquences fiscales d'un placement dans ce fonds dépendent de la situation personnelle de l'investisseur. Pour les investisseurs privés aux Pays-Bas, les intérêts réels ainsi que les revenus issus de dividendes ou les plus-values reçus sur leurs placements ne sont pas concernés à des fins fiscales. Chaque année, les investisseurs paient des impôts sur le revenu en fonction de la valeur de leurs actifs nets détenus au 1er janvier si et dans la mesure où ces actifs nets excèdent le montant non imposable de l'investisseur. Tout montant investi dans le fonds fait partie des actifs nets de l'investisseurs. Les investisseurs privés résidant en dehors des Pays-Bas ne seront pas assujettis à un impôt aux Pays-Bas sur leurs placements dans le fonds. Ces investisseurs pourront toutefois dans leur pays de résidence être assujettis à un impôt sur tout placement effectué dans ce fonds, ceci sur la base de la législation applicable dans ce pays en matière de fiscalité. D'autres réglementations fiscales s'appliquent aux personnes morales ou aux investisseurs professionnels. Nous recommandons aux investisseurs de consulter leur conseiller financier ou fiscal à propos des conséquences fiscales qu'un placement dans ce fonds peut avoir sur leur situation particulière avant de décider d'effectuer un placement dans le fonds.
Allocation des fonds
Currency
Sector
Top 10
- Currency
- Sector
- Top 10
Politiques
Le fonds est autorisé à poursuivre une politique de change active afin de générer des rendements supplémentaires et peut avoir recours à des opérations de couverture de devises.
Ce fonds ne distribue pas de dividendes. Il conserve les revenus perçus et ses performances globales se reflètent donc dans son cours.
RobecoSAM Global SDG Engagement Equities est un fonds à gestion active qui investit dans des actions du monde entier. La sélection de ces titres est basée sur une analyse fondamentale. Le fonds a pour objectif l'investissement durable au sens de l'Article 9 du Règlement européen sur la publication d'informations en matière de durabilité dans le secteur financier. Le fonds investir dans des entreprises qui sont à même d'améliorer de manière claire et mesurable leur contribution aux Objectifs de développement durable des Nations Unies (ODD) sur un horizon de trois à cinq ans via un engagement actif. Le fonds intègre les critères ESG (environnementaux, sociaux et de gouvernance) dans le processus d'investissement et applique la politique de bonne gouvernance de Robeco. Le fonds applique des indicateurs de durabilité, y compris, mais sans s'y limiter, des exclusions normatives, ainsi qu'en ce qui concerne les activités et les régions, le vote par procuration et l'engagement. Le fonds vise en outre à faire fructifier le capital sur le long terme. Le portefeuille est construit sur la base de l'univers d'investissement éligible et d'un cadre ODD développé en interne pour identifier et mesurer les contributions aux ODD. Pour savoir plus, consultez www.robeco.com/si. Le fonds a un portefeuille concentré de titres au potentiel le plus élevé de croissance en valeur.
La gestion du risque est totalement intégrée au processus d'investissement afin de veiller à ce que les positions répondent toujours aux directives prédéfinies.
Information de Durabilité
Version complète des informations de durabilité
Version complèteVersion résumée des informations de durabilité
Version résuméeProfil de durabilité
SDG Impact Alignment
Le score ODD indique dans quelle mesure le portefeuille et l’indice de référence contribuent aux 17 Objectifs de développement durable (ODD) des Nations Unies. Ce score est attribué aux entreprises à l’aide du cadre ODD de Robeco, qui permet de calculer leur contribution aux différents ODD. Ce processus consiste à évaluer trois aspects : les produits offerts par une firme, la façon dont elle les fabrique et, enfin, si cette entreprise fait l’objet de controverses. Le résultat s’exprime sous forme de score final qui reflète l’impact de l’entreprise sur les ODD, sur une échelle allant de très négatif (rouge foncé) à très positif (bleu foncé). La barre indique l’exposition totale, en pourcentage, du portefeuille et de l’indice (couleur sombre) aux différents scores ODD. Celle-ci est ensuite répartie entre les ODD. Étant donné qu’une entreprise peut avoir un impact sur plusieurs ODD (ou sur aucun), le total des valeurs indiquées dans le rapport ne correspond pas à 100 %. Pour en savoir plus que le cadre ODD de Robeco, consultez : https://www.robeco.com/docm/docu-robeco-explanation-sdg-framework.pdf


Durabilité
Le fonds inclut la durabilité dans le processus d'investissement sur la base d'un univers ciblé, par l'application d'exclusions, l'intégration des critères ESG et le dialogue actionnarial. Le fonds investit exclusivement dans les actions émises par des sociétés ayant un faible impact négatif ou positif sur les ODD. L'impact des émetteurs sur les ODD est évalué en appliquant le cadre ODD en trois étapes développé par Robeco. Cela permet de quantifier l'impact en attribuant un score ODD en fonction de leur contribution aux ODD (positive, neutre ou négative) et de l'importance de cette contribution (élevée, moyenne ou faible). Le fonds dialogue activement avec toutes les sociétés en portefeuille généralement pendant une période de trois à cinq ans. Le fonds n'investit pas dans des émetteurs qui enfreignent les normes internationales ou dont les activités sont considérées comme nuisibles à la société selon la politique d'exclusion de Robeco. Les critères ESG d'importance financière sont intégrés dans l'analyse fondamentale « bottom-up » des investissements afin d'évaluer les risques et opportunités ESG existants et potentiels. De plus, si l'émetteur d'un titre est signalé pour non-respect des normes internationales dans le cadre du suivi permanent, il fera alors l'objet d'une exclusion. Enfin, le fonds exerce ses droits d'actionnaire et utilise le vote par procuration conformément à la politique de vote par procuration de Robeco.
Évolution des marchés
Si on ne s'ennuie jamais sur les marchés actions mondiaux, la relative stagnation des cours ce mois-ci semble prouver le contraire (à l'étal en EUR, +2 % en USD). Malgré tout, nous avons constaté une certaine dispersion des actions à la suite des résultats du T1. Les échecs se montrent sévèrement punis et seuls les performances significatives sont récompensées. Avec plus de 50 % des entreprises ayant publié leurs bénéfices pour l'instant, ceux-ci ont montré le franchissement d'un certain palier, stimulant les marchés après les inquiétudes macroéconomiques et bancaires du mois précédent. Fait intéressant, de nombreux grandes valeurs technologique à la longue duration ont poursuivi leur reprise, compensant une grande partie des dommages causés par les complexes de la « vieille économie » auxquels ils étaient confrontés depuis le début de l'année. Les valeurs du luxe haut de gamme, défensives et conventionnelles ont elles aussi signé de fortes performances, et on observe un mouvement vers les valeurs dotées d'un bon pouvoir de fixation des prix et une fuite vers la sécurité. Les entreprises semblent prudentes à l'égard de la demande, certaines voyant un nombre de commandes, historiquement élevé, se tarir rapidement, synonyme d'une marge de manœuvre moindre en matière de prix à l'avenir.
Attribution de performance
Sur la base des cours, le fonds a affiché une performance de 0,85%. Le fonds a signé une performance neutre en avril, et continue de bien se comporter pour l'année par rapport à l'indice. En avril, la sélection de titres dans la consommation cyclique et la santé a été favorable, tandis que celle dans les TI a été pénalisante. La santé a profité de la contribution positive de Novartis, tandis que Sony et AutoZone ont favorisé la performance dans la consommation cyclique. Dans la finance, nous avons aussi profité de BTG Pactual qui s'est bien redressé après un début d'année difficile. Dans les TI, le titre le plus pénalisant a été STMicroelectronics, qui a publié de solides résultats. Cependant, les investisseurs sont plus préoccupés par les semi-conducteurs automobiles, et STMicroelectronics a donc cédé une partie des gains cumulés depuis le début de l'année.
Prévisions du gérant

Michiel Plakman CFA

Daniela da Costa

Peter van der Werf
Fait intéressant, l'Europe semble être devenue un refuge relatif, les USA étant confrontés à des risques plus spécifiques, dont une forte baisse des liquidités massives cumulées pendant la pandémie, un immobilier commercial risqué, la saga des banques régionales, le plafond de la dette et la poursuite des divisions politiques. L'écart de valorisation entre les 2 régions, les États-Unis affichant des bénéfices prévisionnels de 18x contre 12x pour l'Europe, pourrait plaider en faveur de l'Europe depuis longtemps. Pourtant, les grands problèmes aux USA, notamment un atterrissage forcé ou une forte contraction des marchés crédit, se répercutent sans aucun doute sur l'Europe, et viennent contrecarrer les modestes avantages de la réouverture de la Chine et des « structures simplifiées » actuelles. Si nous n'avons pas de boule de cristal pour prévoir les trajectoires des taux d'intérêt et anticiper le moment où ils atteindront leur pic ou commenceraient ralentir, il est selon logique d'anticiper une pause prolongée dans l'évolution des taux. Le statu quo est fragile et l'avalanche de données semble supposer un calme sur les marchés de taux, tandis que les marchés boursiers resteront quelque peu dans les limbes. Les investisseurs comme nous n'ont donc pas de problème à continuer à privilégier la qualité.