netherlandsnl
Fondscategorie
Actuele koers ()
Rendement YTD ()
Valuta EUR
Fondsvermogen ()
DividenduitkerendNee

Over dit fonds

Robeco ONE Defensief is een actief beheerde fondsportefeuille die wereldwijd belegt in een mix van beleggingscategorieën, zoals aandelenfondsen, obligatiefondsen, kas. Er wordt hoofdzakelijk belegd in Robeco-fondsen. De mix van beleggingscategorieën past bij een risicoprofiel met een middelgroot risico- en rendementsverwachting.

Koersontwikkeling

Geen performancegegevens beschikbaar

Koersontwikkeling

Robeco ONE Defensief

Rendement

{{'fund.detail.general.perDate' | labelize:[ fundDate(fund.fundPerformances.date,'llll') ]}}
Fonds Index
1 maand
3 maanden
YTD
1 jaar
2 jaar
3 jaar
5 jaar
10 jaar
{{'fund.detail.performance.period.sinceInception' | labelize:[ fundDate(fund.fundPerformances.sinceStart.startDate,'MM-YYYY') ]}}
De waarde van uw beleggingen kan fluctueren. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst.
Geannualiseerd (voor periodes langer dan een jaar).

De performance is vóór aftrek van kosten en wordt gebaseerd op de slotkoersen. In de praktijk worden er kosten (zoals beheervergoedingen en andere kosten) in rekening gebracht. Deze hebben een negatief effect op de getoonde rendementen.

De performance is gebaseerd op de koers na aftrek van kosten.
Fonds Index
De waarde van uw beleggingen kan fluctueren. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst.
Geannualiseerd (voor periodes langer dan een jaar).

De performance is vóór aftrek van kosten en wordt gebaseerd op de slotkoersen. In de praktijk worden er kosten (zoals beheervergoedingen en andere kosten) in rekening gebracht. Deze hebben een negatief effect op de getoonde rendementen.

De performance is gebaseerd op de koers na aftrek van kosten.

Toelichting rendement

{{'fund.detail.general.perDate' | labelize:[ fundDate(fund.fundInvestmentExplanations.date,'llll') ]}}

Op basis van de handelskoers behaalde het fonds een resultaat van 3,47%. De Robeco ONE-portefeuilles realiseerden een gezond rendement in november, dankzij een zeer positief sentiment over risicovolle beleggingen. Aandelen en grondstoffen, allebei overwogen, waren de best presterende aandelencategorieën. Door het sterke resultaat in november staan nu alle portefeuilles ruim in de plus dit jaar. In de loop van de maand hebben we kleine wijzigingen doorgevoerd in onze tactische allocaties, maar we bleven overwogen in aandelen en grondstoffen. Ook onze overweging in investmentgrade-bedrijfsobligaties ten opzichte van staatsobligaties hebben we gehandhaafd, ook al zijn de spreads fors verkrapt.

Statistieken

{{'fund.detail.general.perDate' | labelize:[ fundDate( (fund.fundStatistics.date?fund.fundStatistics.date:fund.fundCharacteristics.date) ,'llll') ]}}
3 jaar 5 jaar
Tracking error ex-post (%)
Informatieratio
Sharpe-ratio
Alpha (%)
Beta
Standaarddeviatie
Max. maandelijkse winst (%)
Max. maandelijks verlies (%)
Bovengenoemde ratio’s zijn gebaseerd op het rendement vóór aftrek van vergoedingen
3 jaar 5 jaar
Maanden outperformance
Hit ratio (%)
Maanden Bull-markt
Maanden outperformance Bull
Hit ratio Bull (%)
Maanden Bear-markt
Maanden outperformance Bear
Hit ratio Bear (%)
Bovengenoemde ratio’s zijn gebaseerd op het rendement vóór aftrek van vergoedingen
Fonds Index
Rating
Option Adjusted Modified Duration (jaren)
Looptijd (jaren)
Yield to Worst (%)
Green Bonds (%)

Marktontwikkeling

{{'fund.detail.general.perDate' | labelize:[ fundDate(fund.fundInvestmentExplanations.date,'llll') ]}}

In november keerde het optimisme terugkeer naar de aandelenmarkten. Dat was te danken aan positief nieuws over de ontwikkeling van vaccins. Dat betekent namelijk dat er licht aan het eind van de tunnel is na de diepste recessie sinds de jaren 30. Hierdoor zetten de aandelenmarkten nieuwe records neer. Cyclische en waardeaandelen, die dit jaar flink zijn achtergebleven, behoorden tot de winnaars. November draaide ook om de Amerikaanse presidentsverkiezingen. Op basis van de huidige voorspellingen heeft Biden gewonnen, al weigert president Trump zijn verlies te erkennen. Ondanks de euforie op de aandelenmarkten vielen de macrocijfers tegen. Het herstel van de wereldeconomie komt binnen afzienbare tijd tot stilstand. Het stijgende aantal besmettingen heeft een negatief effect op het vertrouwen van consumenten en producenten en zette regeringen aan tot het nemen van aanvullende social distancing-maatregelen. De vertraging van de economie laat zien hoe fragiel het herstel is. In de VS blijft nieuwe fiscale stimulering vooralsnog uit en er lijken scheurtjes te ontstaan in de samenwerking tussen de fiscale en monetaire autoriteiten. Een positief punt is de commitment van centrale banken om te blijven zorgen voor ruime liquiditeit.

Fondsallocatie

{{'fund.detail.general.perDate' | labelize:[ fundDate(fund.fundAllocations.date,'llll') ]}}
Naam Sector Weging
{{fund.fundInvestmentExplanations.top10}}

Fondsclassificatie

OmschrijvingJaNeeN.v.t. 
Stemmen
Engagement
ESG-integratie
Uitsluiting
OmschrijvingJaNeeN.v.t. 
Screening
Integratie
Duurzaamheidsthema

Valutabeleid

Het fonds heeft een actief valutabeleid, waarbij het valutarisico gedeeltelijk kan worden afgedekt naar de Euro. Hierbij wordt rekening gehouden met het valutabeleid van de fondsen en instrumenten waarin wordt belegd.

Dividendbeleid

Het fonds keert geen dividend uit. Het fonds voegt alle inkomsten toe aan de portefeuille, waardoor de totale performance tot uitdrukking komt in de koers.

ESG-integratiebeleid

Robeco ONE belegt voornamelijk in fondsen van de Robeco Groep. Robeco is gespecialiseerd in duurzaam beleggen en integreert waar mogelijk duurzaamheidsaspecten in het beleggingsproces. De aandelenfondsen in de portefeuille gebruiken de Smart ESG-score om bedrijven te vinden die beter omgaan met risico's en kansen. Daarnaast is het uitsluitingsbeleid van Robeco van toepassing op controversiële producten of praktijken. De obligatiefondsen in de portefeuille passen ook de normen voor ESG-integratie toe, evenals het uitsluitingsbeleid, dat staatsobligaties uitgegeven door controversiële landen uitsluit van het belegbare universum. Er kan voor activiteiten van andere vermogensbeheerders worden gekozen als er geen vergelijkbaar Robeco-product beschikbaar is. Dergelijke fondsen vallen op dit moment buiten de scope van de duurzaamheidsscreening.

Beleggingsbeleid

Robeco ONE Defensief is een actief beheerde fondsportefeuille die wereldwijd belegt in een mix van beleggingscategorieën, zoals aandelenfondsen, obligatiefondsen, kas. Er wordt hoofdzakelijk belegd in Robeco-fondsen. De mix van beleggingscategorieën past bij een risicoprofiel met een middelgroot risico-  en rendementsverwachting.

Risicobeleid

Als maatstaf voor het risico van de portefeuille gebruiken wij de beweeglijkheid van de rendementen. Deze beweeglijkheid monitoren wij actief. Lees voor specifieke risico's van dit product het prospectus.

Verwachting van de fondsmanager

{{'fund.detail.general.perDate' | labelize:[ fundDate(fund.fundFacts.date,'llll') ]}}

December is vaak een uitstekend slotakkoord voor de aandelenmarkten, met een kans van 75% op een bovengemiddeld historisch maandrendement. Verschillende indicatoren voor het sentiment (cashbelangen van beleggers zijn afgenomen, de put/call-ratio is hoog, het retailsentiment is zeer optimistisch) wijzen er echter op dat de aandelenmarkten na de historische rally in november wat overgewaardeerd beginnen te worden. Als je kijkt naar de recente outperformance van cyclische aandelen ten opzichte van defensieve aandelen en dit vergelijkt met andere indicatoren voor economische groei, zoals de zilver/goud-ratio, loopt de performance van cyclische aandelen wat op de zaken vooruit. Als gevolg van het positieve vaccinnieuws moet de markt navigeren tussen neerwaarts risico op korte termijn en opwaarts risico op lange termijn. Het stijgende aantal Covid-19-besmettingen, een moeilijke machtsoverdracht, het uitblijven van fiscale stimulering in de VS en de Brexit kunnen de weg voor de aandelenmarkten hobbelig maken in de komende maanden. We blijven overwogen in aandelen, met een voorkeur voor Europa, Japan en opkomende markten. De vooruitzichten op langere termijn voor risicovolle beleggingen blijven positief.

Jeroen Blokland
Jeroen Blokland

Jeroen Blokland

De heer Jeroen Blokland werkt bij Robeco als portefeuille manager binnen het Robeco Global Allocation team. Jeroen is portefeuille manager van Robeco Pension Return Portfolio sinds de start in maart 2012. Voordat hij toetrad tot het Robeco Global Allocation team, werkte Jeroen sinds 2005 als beleggingsstrateeg bij IRIS, het onafhankelijke onderzoeksinstituut van Robeco en Rabobank. Voor die tijd was hij asset manager en beleggingsstrateeg bij Interpolis, waar hij zijn carrière in 2002 begon. Jeroen studeerde economie aan de Erasmus Universiteit Rotterdam.

Details

{{'fund.detail.general.perDate' | labelize:[ fundDate(fund.fundFacts.date,'llll') ]}}
Vermogensbeheerder
Fondsvermogen
Size of share class
Uitstaande aandelen
ISINNL0010220810
BloombergRBONEDF NA
Valoren
WKN
Beschikbaarheid
Datum 1e koers1349395200000
Einde boekjaar31-12
Juridische status
Ex-ante tracking error limiet (%)
Morningstar
Referentie-index

Kosten van dit fonds

Lopende kosten

De lopende fondskosten van dit fonds bedragen
Deze kosten bestaan onder ander uit:
Beheerkosten
Serviceprovisie

Transactiekosten

De verwachte transactiekosten bedragen

Performance fee

Bij dit fonds kan tevens een performance fee worden ingehouden van

Extra vergoedingen

Max. instapkosten
Max. uitstapkosten
Max. inschrijfkosten
Max overstapkosten

Fiscale behandeling product

Het fonds is gevestigd in Nederland en heeft de status van een vrijgestelde beleggingsinstelling. Dit betekent dat het fonds, onder bepaalde voorwaarden, vrijgesteld is van de heffing van vennootschapsbelasting over de door haar behaalde resultaten.

Fiscale behandeling belegger

Voor een particuliere belegger woonachtig in Nederland is de werkelijk ontvangen rente, dividend of koerswinst fiscaal niet relevant. Voor Nederlandse belastingplichtige particuliere beleggers horen de participaties thuis in box 3 van de Wet Inkomstenbelasting 2001. Kijk voor meer informatie op www.belastingdienst.nl