Robeco BP US Premium Equities KH EUR

I mercati azionari USA hanno chiuso bene l'anno, con l'indice S&P 500 in rialzo del 4,9% a dicembre. L'azionario value ha fortemente sovraperformato la controparte growth in tutte le capitalizzazioni di mercato. Large e mid cap hanno avuto la performance migliore, con entrambi gli indici Russell in rialzo del 6,3%, mentre le small cap (misurate dall’indice Russell 2000 Value) ha chiuso il mese con il 4,1%.

Gli investimenti vengono effettuati principalmente in valori mobiliari denominati in dollari USA. I rischi valutari sono coperti.

Nessuna distribuzione del dividendo. Tutti i redditi vengono reinvestiti e convertiti in guadagni in termini di prezzo.

Il fondo incorpora la sostenibilità nel processo di investimento attraverso esclusioni, integrazione di fattori ESG, un obiettivo di impronta di carbonio, impegno e voto. Tramite le esclusioni, il fondo evita di investire in emittenti che violano le norme internazionali o le cui attività sono state ritenute dannose per la società secondo la politica di esclusione di Robeco. I fattori ESG finanziariamente rilevanti sono integrati nell'analisi bottom-up degli investimenti per valutare il profilo di rischio di sostenibilità delle aziende. Nella selezione dei titoli il fondo limita l'esposizione a rischi di sostenibilità elevati. Il fondo intende inoltre ottenere una migliore impronta di carbonio rispetto all’indice di riferimento. Inoltre, quando un emittente di titoli azionari viene segnalato per aver violato gli standard internazionali nel monitoraggio continuo, l'emittente sarà sottoposto alle nostre attività di partecipazione attiva. Infine, il fondo si avvale dei diritti degli azionisti e utilizza il voto per delega in conformità alla politica di voto per delega di Robeco.

Robeco BP US Premium Equities è un fondo gestito in maniera attiva che investe in titoli azionari di società negli Stati Uniti. La selezione di tali titoli azionari si basa sull’analisi dei fondamentali. Obiettivo del fondo è ottenere un rendimento migliore rispetto all'indice. Il fondo promuove le caratteristiche ESG (Environmental, Social e Corporate Governance) ai sensi dell'Art. 8 del Regolamento europeo sull'informativa sulla finanza sostenibile. Inoltre, il fondo integra i principi ESG, applica la Politica di esclusione di Robeco (che si basa su criteri di esclusione per prodotti che includono armi controverse, tabacco, olio di palma e combustibili fossili) e svolge attività di voto per procura e coinvolgimento. Il fondo intende inoltre ottenere una migliore impronta di carbonio rispetto al benchmark. Il portafoglio è costruito coerentemente con un approccio bottom-up, per mostrare una valutazione interessante, solidi fondamentali di business e uno slancio commerciale in crescita. Queste società possono essere a grande, media o piccola capitalizzazione. Benchmark: Russell 3000 Value Index (Gross Total Return, EUR). I titoli selezionati saranno per lo più elementi costitutivi del benchmark, ma possono essere anche titoli che non vi rientrano. Sebbene la politica di investimento non sia correlata ad alcun benchmark, il fondo può utilizzare un benchmark a fini di confronto. Il fondo potrà scostarsi in misura rilevante dalle ponderazioni del benchmark per emittente, Paese e settore. Non ci sono limitazioni circa lo scostamento dal benchmark. Il benchmark è un ampio indice ponderato di mercato che non è coerente con le caratteristiche ESG promosse dal fondo.

La gestione del rischio è completamente integrata nel processo di investimento onde assicurare che le posizioni corrispondano sempre alle linee guida predefinite.